财务分析必看：2套财务分析框架，串起30个财务指标

学财务的谁没被一大堆财务术语和计算公式折磨过说实话这太正常了。财务语言自成一派要是没系统梳理过感觉散乱、难懂才是常态。今天我们用一套框架把它们的内在逻辑串联起来把这30个最常用的财务名词一次性说清楚。即便你不是财务出身也能看懂财报、听懂业务。这些财务名词各自的概念辨析、计算公式以及这套我整理好的财务认知框架都在这份企业财务指标体系白皮书里分门别类地整理好了。除了基本的财务概念还涵盖制造、零售、金融、物流等多个行业的指标体系你可以参考同行梳理好的分析框架直接应用到财务报表、经营分析等流程里。资料放在这免费自取https://s.fanruan.com/pza15复制到浏览器打开一、底层框架在详细解读这30个名词前我们得先建立两个最底层的认知框架。公式1资产 负债 所有者权益一家公司所拥有的一切东西机器、现金、存货这些统称为资产。这些东西不是凭空来的它们的来源只有两个要么是借的这形成了负债要么是股东投入的或公司自己赚了留下来的这属于所有者权益。所以在任何时间点一个公司的资产一定等于它的负债加上所有者权益。这个等式恒成立。公式2利润 收入 - 费用公司运作是为了盈利这个结果就是利润。利润怎么来的很简单一段时间内你通过销售商品或服务获得了收入然后为了获得这些收入你付出了各种代价这些就是费用。所以利润等于收入减去费用。这个利润在经过分配比如交税、分红后剩下的部分就会增加上面提到的所有者权益把一段时期的经营成果沉淀到公司的家底里。利润表讲的就是这个过程。我为什么必须讲这两个公式因为它们把最核心的三张财务报表联系起来了。资产负债表关系到公司的实力与结构利润表记录赚钱的过程现金流量表则关乎现金进出今天先不展开。有了这个宏观视角我们再把这些具体名词分门别类放进对应的类别里去理解。主要围绕这四个大类资产类、负债类、所有者权益类以及损益类。二、资产类1.货币资金这最好理解就是钱包括手头的现金和银行里的存款。它是流动性最强的资产是经营的中流砥柱。但钱多不一定健康还要看来源和结构。2.应收账款这是卖了货或提供了服务但还没收回来的钱。它代表了对客户的收款权利是销售行为发生、但现金尚未流入的中间状态。管理应收账款的核心是周转速度和坏账风险针对这两个方面我平时常用FineBI来分析不同客户或渠道的账期它能很直观地告诉你哪些款项回收慢了需要业务重点跟进。3.存货指的是那些为了出售或者生产产品而持有的物资。存货有很多种形态还没投入生产的原材料正在生产线上的在产品以及已经完工等待销售的产成品这些都算存货。存货管理直接关系到资金占用和运营效率存货周转太慢意味着资金被压在仓库里。4.固定资产是企业为了长期经营而持有的、价值比较高、能用一年以上的有形资产比如厂房、机器设备、车辆。它会随着使用而磨损消耗这个消耗的价值会计上通过折旧分摊到各期成本费用里。所以固定资产的账面价值是其原值减去累计折旧。5.无形资产和固定资产类似但没有实物形态比如专利权、商标权、软件系统。它的成本通过摊销来分摊。现在很多科技公司的核心价值就体现在无形资产上。6.预付账款钱已经付给供应商了但对应的商品或服务还没拿到手。比如预付的房租、一年的软件服务费。某种程度上这代表了一种在未来获得经济利益的权力。7.长期股权投资指的是公司计划长期持有、并对被投资方有重大影响或控制权的股权投资。它的处理相对复杂可能会直接影响投资方的利润表。8.累计折旧这里要特别说一下它不是一项独立的资产而是固定资产的备抵科目是资产类下的一个减项专门用来记录已经分摊掉的固定资产价值。我前面也说了在资产负债表上我们看到的固定资产金额通常是扣除了累计折旧后的净值。9.商誉这个比较特殊通常是在收购另一家公司时才会产生。如果收购价超过了被收购公司可辨认净资产的公允价值那么多付的那部分钱就计作商誉。它本质上是对被收购方未来超额盈利能力的一种支付。10.交易性金融资产是指公司为了短期交易、获取差价而持有的股票、债券等金融资产。它的公允价值变动会直接计入当期损益所以账面价值波动可能比较大。三、负债类11.应付账款和应收账款正好相反。这是公司采购了商品或服务但还没有付款给供应商。它构成了企业对上游的债务也是一种常见的商业信用融资方式。12.短期借款通常指向银行等金融机构借入、需要在一年内偿还的贷款主要用来补充日常运营的流动资金。13.应交税费这是根据税法规定公司计算出来的、应该缴纳但还未缴纳的各种税款比如增值税、企业所得税。这是企业对国家的法定债务。14.预收账款是公司还没交付商品或提供服务就先从客户那里收了的钱。这不能确认为收入因为它对应的履约义务还没完成所以是一项负债。随着产品交付或服务提供再逐步结转为收入。15.长期借款偿还期限在一年以上的银行借款等通常用于长期项目投资比如建造厂房、购买大型设备。16.应付债券是企业通过公开市场发行债券来筹集长期资金约定到期还本付息。这是一种更直接的融资方式。17.递延所得税负债这个有点专业。它产生于会计准则和税法在确认收入、费用时的时间差异。比如一台设备在会计上按5年折旧但税法允许按3年加速折旧那么前期税法上折旧多利润少交税就少但会计上折旧少利润多。这部分现在少交、未来要多交的税款就先确认为递延所得税负债。18.预计负债指的是由于过去的事项很可能导致企业需要支付一笔款项且金额能够可靠估计。比如因为产品质量保证根据历史数据预估很可能要发生的维修费用或者未决诉讼很可能败诉并赔偿。这体现了会计的谨慎性原则。四、所有者权益类19.实收资本股本就是股东实际投入到公司的注册资本金是公司创立和运营的起点。20.资本公积它的主要来源是股东投入的超出注册资本的部分比如股票溢价发行。这部分钱不属于利润但属于股东权益主要用于转增资本不能用来分红。21.盈余公积这是从公司每年的税后净利润中按照法律规定提取出来的一部分积累资金。你可以把它理解为法律的强制储蓄目的是为了弥补以后可能的亏损或者扩大再生产增强公司的稳定性。22.未分配利润这是公司历年累积下来的、提取了盈余公积、分配了股利之后还留在公司里的净利润。它是公司内源式发展资金的重要来源体现了公司的长期盈利能力和股利分配政策。23.其他综合收益这是一些未在当期利润表中确认、但直接增加了所有者权益的利得或损失。比如其他债权投资因公允价值变动产生的浮盈浮亏。它暂时不影响当期净利润但在资产处置时会转入利润。24.库存股公司从市场上回购的自己公司的股票。回购后这些股票暂时退出流通在报表上作为所有者权益的减项处理。它未来可以用于员工激励或注销。五、损益类25.营业收入这是企业通过主营经营活动例如销售商品、提供劳务等获得的经济利益总流入。它是利润的源头分析其增长和构成至关重要。26.营业成本这是与营业收入直接对应的、已经销售的产品或服务的成本。比如制造产品的原材料、直接人工等。营业收入减去营业成本得到毛利这是观察业务本身盈利能力的第一步。27.销售费用是为了销售产品、开拓市场而发生的各种开支比如广告费、销售人员工资和提成、运输费、业务招待费。这笔钱花出去是为了把收入挣回来。28.管理费用是为了维持整个公司组织和管理体系运转所发生的开支比如行政管理人员工资、办公室租金、水电物业费、折旧摊销等。这部分费用相对固定。29.财务费用主要是公司为筹集资金而发生的费用最常见的就是银行贷款的利息支出减去银行存款的利息收入后的净额。它也包含汇兑损益等。我一直强调要关注有息负债的规模和利率这么多费用光是整理收集数据在excel表里就得拉几千行。最近我发现用FineBI这个数据分析工具可以减轻这类重复劳动它的操作跟excel差不多操作起来并不难跟着教程2小时就能搭建一个简单的费用分析看板所有费率指标在 同一张看板上非常直观清晰对现金流管理很有帮助。工具我放在文末需要自取https://s.fanruan.com/5l75w复制到浏览器30.所得税费用这是企业根据税法规定针对其利润所应承担的费用。它并非直接用会计利润乘以税率而是基于税务口径的应纳税所得额计算得出其中包含了当期税和因时间性差异产生的递延税。结语把这30个名词放在一起用资产负债所有者权益以及利润收入-费用这两条主线串起来理解财务名词就容易多了。别嫌麻烦理解这些基础的财务概念本质是掌握一种解读商业活动的方法体系。下次看财务报表或者需要分析一家公司的财务数据时你的心里就有数了共勉。